白云寺位于台怀镇南十里处，东北沿临石凉公路，西南遥望圣地佛母洞；该寺周围群山环抱，涓水潺流，风光秀丽，景色怡人，是从东中进入五台山风景区处的必经之地。
白云寺始建于唐朝，由当时太原的道台人士所建，道台是太原一位七品官。提起道台建寺，还有一段真实的公 案：当年，道台的母亲身患重病而久治无效，恰被化作过路和尚的文殊菩萨所救，道台为报恩问询和尚的来历，和尚说了句”我是五台山白云寺的和尚”，后来道台 到五台山找寻白云寺不果，此时文殊菩萨应现出来向道台微微一笑。道台顿时恍然大悟，”啊，原来白云寺就在于此啊！我知道该干什么了！”于是，欣喜不禁的道 台便发心修建了当时在五台山上建造最早、规模最大的名刹白云寺。
历经数代，白云寺院香火繁盛，信众络绎，高僧辈出。宋代著名高僧、当时白云寺方丈北风大师是白云寺、碧山 寺、金灯寺和连金寺的总持管理。在北风大师时代，四大寺院道风纯正，治学严谨，修行精苦，是五台山众多寺院中，参修佛法成就的最显著最殊胜最有威望的寺院 之一，也是白云寺不断扩充修建和日趋完美的鼎盛时期。
清朝康熙皇帝曾亲驾白云寺并住宿二月间，乾隆皇帝在第三巡游五台山时，亦曾作文写诗，状景抒怀。令人痛惜 的是在乾隆十三年间，白云寺被一场大火烧至半月有余而严重损坏。随着历史的变迁，该寺又屡造自然灾害的不断侵毁；加之抗日战争和”文革”期间和两次大破 坏，致使现在的白云寺院公存三间龙王殿、五间五观堂和两块残缺的石碑。其零落的瓦和颓废的荒墟，惨的真是使人目不忍触，伤感致极！为了重现白云寺的历史辉 煌，1997年，白云寺现任住持昌隆法师发恒心大愿，历时5年，在白云寺修建起了一座净宗大道场。
据史册记载：白云寺布局严谨，建筑古朴，巍峨挺拔，宏伟壮观，是五台山四大名寺古刹之一；享有“南有九华金鼎寺，北有五台白云寺”的美誉，其古老的文化历史悠久远长。在当时，该寺大殿内主要供奉的是想享誉全国的高17米的千手千眼 佛像；就连所供奉的罗汉尊者塑像，其高度也是全山寺庙独一无二的。
